В последние годы наблюдается рост напряженности на мировой арене. Военные действия в Украине, приведшие к изоляции России от западных рынков, удары по Газе со стороны Израиля и недавний конфликт с Ираном — все это указывает на повышение геополитических рисков и увеличение потенциальных рисков для инвесторов. Не стоит забывать и о ситуации с Тайванем, над которым Китай стремится получить контроль.

Что делать инвестору в условиях растущей волатильности на мировых рынках? Прежде всего, необходимо оценить возможные риски усугубления конфликта между Израилем и Ираном, которые перешли от слов к прямым военным действиям и нанесением ракетных ударов и ударов дронами по территориям друг друга.

Иран занимает 4-ое место в мире по добыче нефти и контролирует северное направление Ормузского пролива, через который проходит 20% мировой торговли нефтью. Потенциальная напряженность в этом регионе может привести к проблемам с поставками нефти и увеличению цен на нефтепродукты. Нефть играет ключевую роль в мировой экономике, так как 40% всей энергии и сырья, используемых в мире, приходится на нее и ее производные продукты.

Какие последствия можно ожидать? В первую очередь, проблемы с поставками нефти вызовут увеличение ее стоимости, что скажется на росте себестоимости промышленного производства и, как следствие, на все классы товаров. В моменте это приведет к сильному росту мировой промышленной инфляции, а далее по цепочке к росту инфляции в сфере услуг.

Лучшим выбором для инвестора в таких условиях окажутся компании, занимающиеся прямой продажей нефти и не имеющие стратегических объектов и месторождений на Ближнем Востоке.

Вот несколько примеров таких компаний: ExxonMobil (тикер: XOM) является одной из крупнейших мировых нефтяных компаний и имеет широкий глобальный портфель активов. Хотя она работает в различных частях мира, включая Ближний Восток, компания не является основным оператором в этом регионе и в последние годы сократила свои инвестиции в международную добычу нефти.

Devon Energy Corporation (тикер: DVN) – американское нефтегазовое предприятие, сосредоточенное в основном на добыче нефти и природного газа в США. Оно имеет активы в различных регионах США, включая Техас, Оклахому и других штатах, но месторождений на Ближнем Востоке не имеется.

Другой сценарий защиты инвесторов заключается в приобретении золота и защитных металлов посредством таких биржевых паевых фондов как GLD и SLV.

Золото обычно рассматривается как безопасный актив, поскольку имеет внутреннюю ценность и часто сохраняет стоимость в условиях неопределенности.

Также золото часто рассматривается как хедж против инфляции, так как оно сохраняет покупательную способность в условиях роста мировых цен.

Рекомендуем не более 20% портфеля вкладывать в ETF, отслеживающие цены на драгоценные металлы, в частности золото. Это лишь несколько вариантов которые инвестор может взять на вооружение. Следует отметить, что информация о ситуации на мировой арене может постоянно меняться.

Аналитик АО «Forte Finance» Ержан Иманалин

Отказ от ответственности: Предоставленная выше информация предназначена исключительно в качестве общего руководства и не должна рассматриваться как инвестиционный совет или рекомендация. Перед принятием решения рекомендуется провести собственное исследование, проконсультироваться с финансовым советником и учитывать собственные финансовые цели, уровень терпения к риску и инвестиционный горизонт.

Настоящий отказ от ответственности освобождает автора от любой ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате использования или невозможности использования предоставленной информации или рекомендаций. Помните, что прошлые результаты не являются индикатором будущих результатов, и прошлые доходы не гарантируют будущие результаты.